El Senado de Chile recientemente aprobó la creación del Registro de Deudas Consolidadas, una iniciativa que se espera tenga un impacto positivo en el funcionamiento del sistema crediticio del país. Según Gonzalo Escobar, economista y académico de la Facultad de Economía y Negocios de la Universidad Andrés Bello, este proyecto reducirá significativamente el riesgo moral en el sistema de créditos, entre otros beneficios.
El riesgo moral es un fenómeno que se origina cuando no todas las instituciones financieras tienen acceso a la misma información y calidad de datos de sus posibles clientes. Tradicionalmente, la existencia de varios registros de deudores ha llevado a la realización de operaciones crediticias más arriesgadas, a menudo en detrimento de proyectos seguros y de mayor beneficio e impacto a largo plazo.
El nuevo registro busca contrarrestar estos efectos negativos en el mercado crediticio. «Este nuevo registro evitará un incremento en los créditos con morosidad, generando mayor estabilidad en el sistema financiero», afirma Escobar. También se espera que se reduzcan los costos del crédito, ya que sin este registro consolidado, los acreedores podrían aumentar las tasas de interés o endurecer las condiciones crediticias, dificultando el acceso al crédito para los clientes más responsables.
Además, la existencia de un registro consolidado evita la distorsión del mercado. La presencia de riesgo moral puede llevar a una mala asignación de recursos, y el registro busca prevenir esto.
La mitigación del riesgo moral y la mejora de la calidad de la información disponible permitirán a los acreedores mejorar sus métodos de evaluación y monitoreo del comportamiento de los deudores. Escobar señala que tecnologías avanzadas, como el análisis de datos y la inteligencia artificial, pueden ayudar a identificar patrones de comportamiento de riesgo.
Sin embargo, el académico advierte que el registro por sí solo no mejorará el sistema si los deudores no son educados sobre las consecuencias del endeudamiento excesivo y las ventajas de mantener un comportamiento financiero responsable.
La educación financiera es un aspecto clave a considerar. Los individuos deben tener un conocimiento básico del mundo financiero, incluyendo la comprensión de sus ingresos y gastos personales. Además, el nivel de conocimiento de los agentes económicos sobre los distintos instrumentos de inversión y ahorro es también vital.
El proyecto del Registro de Deudas Consolidadas se relaciona con este aspecto de la educación financiera, ya que permitirá a las personas tener un acceso más acorde al mercado crediticio.
«Este registro tiene un rol importante en el fortalecimiento del sistema financiero. Al proporcionar un mecanismo para reducir el riesgo crediticio y mejorar la gestión de deudas, se beneficia tanto a los deudores, al permitir el ingreso de nuevos actores al mercado crediticio, como a las instituciones financieras, mejorando la gestión de los créditos», concluye Escobar.
En resumen, la creación del Registro de Deudas Consolidadas tiene el potencial de fortalecer el mercado crediticio en Chile, reduciendo el riesgo moral y mejorando la calidad de la información disponible para los acreedores. Sin embargo, el papel de la educación financiera en este proceso es crucial para asegurar que los deudores comprendan las implicancias de su comportamiento financiero y la importancia de mantener un endeudamiento responsable.
